I fondi passati per protocolli DeFi, marketplace di NFT o bridge cross-chain si documentano seguendo ogni passaggio on-chain: swap, depositi e prelievi di liquidità, prestiti, acquisti e vendite di NFT, depositi sui bridge con il corrispondente rilascio sull'altra catena vengono decodificati e riconciliati, così l'importo in uscita può essere collegato a quello in entrata. Essendo pubblici, questi flussi si possono di solito ricostruire, ma la banca ha bisogno che siano spiegati in termini semplici. Verificherà anche l'esposizione a protocolli violati, mixer o servizi sanzionati.
Perché la DeFi solleva domande
Nella DeFi non c'è un exchange che vi ha identificati né un estratto da scaricare. Le transazioni coinvolgono smart contract invece di controparti con un nome, una singola operazione può riguardare più token e i bridge spostano valore tra blockchain in modi che un normale explorer non collega. Alcuni protocolli hanno subito attacchi e alcuni servizi sono stati sanzionati: per questo le banche esaminano questi flussi con più attenzione.
Come si documenta ogni passaggio
Quando l'attività si estende su più blockchain, il report presenta un'unica cronologia riconciliata invece di elenchi separati per catena, così la banca può seguire il valore dal primo deposito alla vendita finale senza passare da un explorer all'altro.
- Swap su exchange decentralizzati: token in entrata e in uscita, importi e pool utilizzato.
- Fornitura di liquidità: deposito, LP token ricevuti, commissioni maturate e prelievo.
- Prestiti: collaterale depositato, finanziamenti ottenuti, rimborsi ed eventuali liquidazioni.
- NFT: prezzo d'acquisto, marketplace, periodo di detenzione e vendita, con verifiche di wash trading tra wallet collegati.
- Bridge e token wrapped: deposito sulla catena di partenza abbinato al rilascio sulla catena di arrivo per importo, orario e dati del bridge.
Spiegare guadagni e perdite
Il report deve mostrare da dove viene il valore: il capitale iniziale entrato nella DeFi, i rendimenti e i guadagni di trading, e i costi, comprese le commissioni di rete. Usare i prezzi storici per ogni passaggio permette alla banca di vedere che l'importo finale è il risultato di un'attività identificabile, non di un afflusso inspiegato.
Punti di rischio da affrontare
L'interazione con un protocollo poi attaccato, token non richiesti inviati al vostro wallet o un contatto indiretto con indirizzi sanzionati possono emergere nello screening della banca. Un buon report individua questi punti prima della banca e spiega se l'esposizione è occasionale o rilevante.
Come vi aiuta Advisorn
Advisorn decodifica l'attività DeFi, NFT e sui bridge e firma un report comprensibile anche per un compliance officer non tecnico. Rispondiamo anche alle domande successive della banca.
GAFI, Updated Guidance for a Risk-Based Approach to Virtual Assets and Virtual Asset Service Providers (2021)
Aggiornato a novembre 2026 · Informazioni generali, non consulenza legale o fiscale sul vostro caso specifico.